光通信行业强劲反弹，市场前景看好！

在利好消息的推动下，美国光通信股票在盘前市场表现强势反弹。数据显示，光通信领军企业Lumentum的股票上涨超过4%，Coherent上涨超过3%，其他公司如Ciena、Credo和迈威尔科技也纷纷涨势明显。同时，半导体公司如英特尔、闪迪和美光科技的股票同样恢复上涨。

Lumentum Holdings首席执行官Michael Hurlston在近期的发言中表示，由于科技公司竞相建设更快的AI数据中心，公司到2029年初的光器件产能已全部售罄。他指出，明年的部分产品需求仍有约70%无法满足，某些产品直到2028年仍有30%的供需缺口。Hurlston强调：“我们正在尽全力追赶需求，尽快扩张产能，但与客户需求相比，仍显得捉襟见肘。”

Lumentum专注于提供支持高速云计算和数据传输的先进磷化铟器件，其产品涵盖光通信组件、云光模块等。Hurlston在4月时曾提到，预计在两个季度内，公司到2028年的全部产能就会被抢购一空。 南宫娱乐平台官网入口

根据银河证券研究，磷化铟基光学器件在AI数据中心光互联中的重要性正得到前所未有的认可。电吸收调制激光器（EML）因其优越的特性，成为高效光信号转换的理想选择，性能明显优于传统硅基方案。同时，磷化铟材料具有更高的耐热性和抗辐射特性，适合在高温环境中长期运行，进一步增强了其在下一个光互连架构中的不可替代性。

目前，Lumentum已构建了一套基于磷化铟的垂直协同产品矩阵，涵盖从芯片到模块的各类核心组件，形成了一个完整的技术闭环。高盛最近发布的一份报告大幅上调了全球光模块市场的预测，预计2026年至2028年市场规模将分别达到677亿美元、1314亿美元和1485亿美元，调整幅度分别为33%、81%和115%；与此同时，出货量也将显著增长。

高盛认为，AI服务器网络架构的提升以及单一GPU、ASIC对应光模块数量的增加，将推动800G、1.6T和3.2T高速产品的快速增长，预计到2028年，3.2T光模块市场的规模将达到813亿美元，占据全球市场约55%的份额。此外，全球AI整机柜的出货量预计从2025年的1.9万柜增至2028年的16.3万柜，将进一步刺激高速光互连的需求。 南宫娱乐平台官网入口